清科此次调研的范围涉及50多家私募股权基金公司。调研结果显示，有17支新的亚洲投资(投资地域含中国在内)基金在06年上半年成功募集了46.31亿美元。在这些新募资金中，11支成长基金(Growth Capital)所占的筹资比例最大，占整体的51.13%，共计23.68亿美元。其次为3支基金的基金(Fund of Funds)，12.75亿美元的募资量占整体的27.53%。事实上，并购基金筹资最少，仅有1支基金筹集了1.50亿美元。

图1 2006年1~6月亚洲私募股权基金募集情况

在2006年上半年，私募股权基金在中国的31个案例，投资总额达到了55.59亿美元。以行业的角度，传统行业占据了显着的地位，获得的投资也是非常巨额的，23个投资案例共计吸引了22.71亿美元，投资案例数在整体案例中占到74.19%；在服务行业，由于中国工商银行引进战略投资者，大幅增加了该行业的投资金额，以至该行业吸引了逾26亿美元的投资额，这甚至超过了传统行业的投资总额，占到整体投资额的46.86%；在新能源领域有1个案例，投资额为2000万美元。

图2 私募股权投资行业分布

图3 私募股权投资行业分布（案例数%） 图4 私募股权投资行业分布（投资金额%）

在上半年私募股权投资中，过桥资本、成长基金以及并购基金成为中国私募市场上的主角。过桥资本在两个案例中就投入了26.3亿美元，投资金额居于几类私募基金中的第一位；并购基金的5个案例总共投入13.6亿美元，成长基金将11.05亿美元分投于16个案子中；另外，约有1.5亿美元投资于房地产。

图5 私募股权投资基金类别分布

图6、私募股权投资基金类别分布（案例数%） 图7、私募股权投资基金类别分布（投资金额%）

在退出方面，06年上半年有12家为创投资本/私募股权基金支持的海外上市企业，另外有1家私募基金通过企业回购的形式实现了退出，部份退出公司如下表所示：

表1 上半年部份创业投资/私募股权退出情况

据清科研究中心预测，在2006年下半年，中国私募股权投资将会继续保持活跃。尤其是新募23.68亿美元的成长基金也将给中国众多处于快速发展中的企业带来机会。另外，根据对上半年投资数据的分析，中国的传统行业仍然会成为私募基金投资最为密集的一个行业，它在投资案例与投资金额方面都会处于众行业领跑的地位。